Kazanç çağrısı: CVS Health tüm yıl EPS beklentisini revize etti, operasyonel iyileştirmeler planlıyor

CVS Health Corporation (NYSE: CVS) 2024 yılının 2. çeyreğine ilişkin mali sonuçlarını açıkladı ve düzeltilmiş hisse başına kazancın 1,83 dolar, düzeltilmiş faaliyet gelirinin ise 3,7 milyar dolar olduğunu bildirdi. Şirketin toplam gelirleri 91 milyar doları aşarken, yılın ilk yarısında işletme nakit akışı 8 milyar dolar olarak gerçekleşti. Belirli segmentlerdeki zorluklara rağmen, CVS Health tüm yıl için düzeltilmiş EPS beklentisini 6,40 ila 6,55 $ arasında güncelledi ve operasyonel performansı ve değer sunumunu iyileştirmeyi amaçlayan stratejik girişimler uyguluyor.

Önemli Çıkarımlar

• CVS Health, sağlık yardımları, eczane ve tüketici sağlığı segmentlerindeki büyümenin etkisiyle 2. çeyrek gelirlerinin %2,6 artışla 91,2 milyar dolara yükseldiğini bildirdi.
• İkinci çeyrek için düzeltilmiş EPS 1,83 $ olurken, tüm yıl beklentisi 6,40 – 6,55 $ olarak revize edildi.
• Şirket, düşük performans nedeniyle sağlık hizmetleri segmentinde liderlik değişiklikleri yapıyor.
• CVS Health, 57,7 milyon kişiye ulaşarak tüketicilerin çoklu tekliflere erişimini genişletti.
• Cordavis aracılığıyla biyobenzer ürünlerin piyasaya sürülmesi müşterilere yaklaşık 400 milyon dolar tasarruf sağladı.
• Şirket, 2025 yılında çift haneli EPS büyümesi öngörmekte ve kurumsal verimlilik girişimleri yoluyla önemli maliyet tasarrufları sağlamayı planlamaktadır.

Şirket Genel Görünümü

• CVS Health, 2025 yılı için Medicare Advantage marjlarında iyileşme ve bireysel borsa işinde kâr artışı bekliyor.
• Şirket, eczane ve tüketici sağlığı segmenti için düzeltilmiş işletme gelirinde bir artış öngörüyor.
• İlçe çıkışları ve ürün yeniden yapılandırması nedeniyle Medicare Advantage üyeliğinde bir düşüş bekleniyor.

Ayıya Yönelik Önemli Noktalar

• Sağlık hizmetleri segmentinin düzeltilmiş faaliyet geliri, daha yüksek tıbbi fayda oranı nedeniyle bir önceki yıla göre azalmıştır.
• Sağlık hizmetleri segmentindeki gelir, özellikle büyük bir müşterinin kaybedilmesi nedeniyle azaldı.
• Şirket yüksek maliyet eğilimleriyle karşı karşıya ve önümüzdeki yıl için teklif fiyatlarını ayarlıyor.

Yükselişte Öne Çıkanlar

• Sağlık hizmetleri segmentindeki medikal üyelik yaklaşık 27 milyon üyeye ulaştı.
• Sağlık hizmetleri segmentindeki özel eczane ve sağlık hizmeti sunumu varlıklarında büyüme yaşandı.
• Reçete hacmindeki artışlar, eczane ve tüketici sağlığı segmentindeki geliri 29,8 milyar dolara yükseltti.

Eksiklikler

• CVS Health bazı eyaletlerdeki izole baskıyı kabul etti ve buralardaki tıbbi yönetimi geliştirmek için çalışıyor.
• Şirket, altta yatan baskıları daha iyi anlamak için yılın ikinci çeyreğini ve ilk yarısını yeniden değerlendiriyor.

Soru-Cevapta Öne Çıkanlar

• Yöneticiler, fiyatlandırmayı basitleştirmeyi ve müşteriler için şeffaflığı artırmayı amaçlayan TrueCost modelini tartıştı.
• Şirket, Kongre’yi PBM’lerin değeri konusunda eğitiyor ve olumsuz algıları ele alıyor.
• CVS Health, Stars programının 2025 yılına kadar devam edecek faydalarına olan güvenini dile getirdi.

CVS Health’in 2. çeyrek performansı, şirketin hem güçlü büyüme alanlarını hem de karşılaştığı zorlukları yansıtıyor. Sağlık hizmetleri segmentindeki liderlik değişiklikleri, düşük performansı ele almak için stratejik bir değişime işaret ediyor. Şirketin tüketicileri bakım ve teminat kapsamına bağlamaya odaklanması, sunduğu hizmetlerin genişlemesiyle kanıtlanıyor. Biyobenzer ürünlerin piyasaya sürülmesi ve CVS CostVantage ile CVS Caremark TrueCost’un benimsenmesiyle CVS Health, müşterileri için değer ve tasarruf sağlama konusundaki kararlılığını ortaya koymaktadır. Şirket, karmaşık sağlık hizmetleri ortamında yol alırken, geleceğe yönelik pozitif ivme ve operasyonel mükemmellik sağlamak için stratejilerini gözden geçirmeye devam ediyor.

InvestingPro İçgörüleri

CVS Health Corporation’ın son mali sonuçları zorlu bir piyasada dayanıklılık gösterdi. Şirketin finansal sağlığını ve yatırım potansiyelini daha iyi anlamak için InvestingPro tarafından sağlanan bazı temel ölçümlere ve içgörülere bakalım.

InvestingPro verileri CVS’nin 71,73 milyar dolarlık piyasa değerine sahip olduğunu ve bunun da sağlık sektöründeki önemli varlığını yansıttığını gösteriyor. Şirketin F/K oranının 10,02 gibi rekabetçi bir seviyede olması, yakın vadeli kazanç büyüme potansiyeli göz önünde bulundurulduğunda hisse senedinin değerinin altında olabileceğini gösteriyor. Ayrıca, CVS’nin 2024 yılının ilk çeyreği itibariyle son on iki aylık geliri %9,02’lik bir büyüme oranıyla 359,66 milyar dolara ulaştı.

Bir InvestingPro İpucu, CVS yönetiminin aktif olarak hisse geri alımı yaptığını, bunun genellikle şirketin geleceğine olan güveni gösteren ve kalan hissedarlar için değer yaratabilecek bir hareket olduğunu vurguluyor. Ayrıca, şirketin değerlemesi güçlü bir serbest nakit akışı getirisi anlamına geliyor ve nakit üreten yatırımlar arayan yatırımcılar için cazip bir fırsat sunuyor.

Her ne kadar 6 analist önümüzdeki dönem için kazanç beklentilerini aşağı yönlü revize etmiş olsa da, CVS’nin 54 yıl üst üste temettü ödemelerini sürdürme konusundaki uzun geçmişi, finansal istikrarına ve hissedar getirilerine olan bağlılığına işaret ediyor.

CVS’nin mali durumunu ve gelecek beklentilerini daha derinlemesine incelemek isteyenler için InvestingPro ek ipuçları ve içgörüler sunuyor. Şu an itibariyle, https://www.investing.com/pro/CVS adresinde CVS Health Corporation için yatırımcıların bilinçli kararlar almasına yardımcı olabilecek ayrıntılı analizler sağlayan 10 InvestingPro İpucu daha bulunmaktadır.

Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.